2.3. Риски в деятельности предприятия

Риск присущ любой сфере человеческой деятельности. Он

представляет собой вероятность или угрозу недополучения доходов,

появления дополнительных расходов, потери части ресурсов

в результате осуществления производственной или финансовой

деятельности. Риск неполучения намеченных результатов особенно

заметно проявляется в условиях товарно-денежных отношений,

сильной конкуренции участников экономического оборота. Здесь

даже в самых благоприятных экономических условиях сохраняется

возможность наступления кризисных явлений.

Предпринимательская среда в современной России все более

приобретает рыночный характер, что вносит в деятельность

предприятий дополнительные элементы неопределенности, расширяет

зоны рисковых ситуаций. Сегодня невозможно обеспечить

эффективное функционирование промышленного предприятия на

основе концепции безрискового хозяйствования. Риск является

одной из базисных концепций экономической и финансовой теории.

Будучи весьма сложной и многоаспектной категорией, риск

лежит в основе принятия всех без исключения решений.

В экономической литературе встречаются два подхода к интерпретации

риска. Первый подход, более широкий, трактует риск

как любую неопределенность в будущем состоянии внешней и

внутренней среды предприятия. Такая трактовка увязывается с

математическими описаниями уровня риска как широты возможного

разброса прогнозируемых значений экономических показателей

вокруг ожидаемой (нормальной) величины.

Второй подход опирается на традиционную трактовку риска,

которая в экономическом анализе финансово-хозяйственной деятельности

предприятия к рисковым ситуациям относит лишь ситуации,

связанные не с неопределенностью вообще, а только с

возможностью наступления неблагоприятного исхода. При этом

под неблагоприятным исходом понимается не только возможность

получения прямых убытков или потерь. В системе экономического

анализа следует оценивать и другие неблагоприятные события:

возможность недополучения дохода предприятием или

упущенную выгоду;

получение дохода или прибыли ниже запланированного

(прогнозиремого) уровня;

создание ситуации, которая может привести к убыткам или

недополучению доходов в будущем.

Следует иметь в виду, что не все виды рисков, с которыми

может столкнуться предприятие в своей деятельности, поддаются

математическому описанию. Качественный анализ рисков сравнительно

прост, здесь необходимо определить факторы риска, а затем

идентифицировать все возможные риски. Количественный

анализ рисков более сложен, его главной задачей является определение

размеров отдельных рисков и общего риска предприятия.

Наиболее рискованными видами предпринимательской деятельности

в современной России являются производственная и

коммерческая деятельность. Процесс производства включает несколько

стадий, на каждой из которых предприятие может понести

потери в результате ошибочных действий руководства или отрицательного

воздействия внешней среды. Необходимо учитывать вероятность

возникновения того или иного вида риска на каждой

стадии производственного процесса, от закупки исходного сырья

до реализации готовой продукции (работ, услуг). Шкала риска коммерческой

деятельности строится на основе сопоставления собственного

капитала предприятия с его нефинансовыми неликвидными

активами, что позволяет выявить резервы собственных оборотных

средств. Наличие собственных оборотных средств коммерческой

организации создает ситуацию финансовой и экономической

безопасности, отсутствие собственных оборотных средств заставляет

признать риск попадания в кризисную ситуацию.

Система рисков предпринимательской деятельности в производстве

включает следующие основные виды рисков:

риски невостребованности произведенной продукции

вследствие отказа потребителя от ее приобретения (характеризуется

величиной возможного экономического и морального

ущерба, понесенного производителем по этой

причине);

риски неисполнения хозяйственных договоров и контрактов

вследствие их ненадлежащего исполнения партнерами, их

неплатежеспособности (зачастую это оказывается причиной

банкротства предприятий);

риски усиления конкуренции по причинам неэффективности

маркетинговой политики предприятия, появления новых

предприятий-конкурентов, замедленного внедрения

нововведений по сравнению с конкурентами, утечки конфиденциальной

информации и др.;

риски изменения конъюнктуры рынка;

риски возникновения непредвиденных затрат и снижения

доходов в случае увеличения рыночных цен на ресурсы

выше планируемого уровня из-за ошибок в анализе и прогнозировании

рынка, изменения политики ценообразования

у поставщиков, уменьшения количества поставщиков и др.;

риски потери имущества предприятия в результате стихийных

бедствий, хищений, аварийных ситуаций, неправомерного

отчуждения имущества;

форс-мажорные риски, связанные с возникновением чрезвычайных

и неотвратимых обстоятельств, результатом которых

является невыполнение условий договоров (землетрясения,

наводнения, запреты импорта или экспорта, забастовки,

войны и т.п.).

Действия предприятий по снижению риска, как правило, ведутся

в двух направлениях: избежание появления возможных рисков

и снижение воздействия неизбежного риска на результаты финансово-

хозяйственной деятельности. При этом используется широчайший

набор методов снижения рисков от отказа от какого-

либо вида деятельности или технологии до страхования рисков.

Наиболее эффективным способом избежать негативных последствий

внутренних рисков предприятий или, по крайней мере, снизить

их уровень являются прямые управленческие воздействия.

При этом, разрабатывая систему мер по защите предприятия

от определенных рисков, не следует забывать о том, что сами

эти меры также могут стать источником новых рисков. Причем новые

риски могут оказаться аналогичными тем, против которых вырабатывались

защитные меры, а могут оказаться и совсем другими.

Например, попытка диверсификации бизнеса путем открытия

новых производств принесет руководству такие же производственные

проблемы, как и в существующих производствах. Однако внедрение

принципиально новых технологий, хотя и поможет предприятию

расширить рыночные возможности, но и одновременно

предопределяет возникновение принципиально новых рисков.

К внутрифирменным источникам снижения риска относят

деятельность по сбору необходимой информации о предполагаемых

партнерах, заказчиках и конкурентах, оценке экономических,

технических и коммерческих показателей их деятельности, деятельность

по грамотному составлению контрактов и оформлению

сделок, по четкому планированию работы предприятия, анализу

текущих и прогнозируемых показателей его деятельности, подбору

квалифицированных кадров.

Методы оценки и идентификации рисков предприятий в рыночных

условиях рассматриваются в отдельной работе.

В последующих разделах настоящего пособия будут рассмотрены

ряд вопросов, непосредственно связанных с методологией

оценки состояния промышленного предприятия, прогнозирования

и математического моделирования его развития, используемой

и для оценки уровня рисков предприятия.